Bonitetna ocjena

Bonitetna ocjena omogućava brže i jednostavnije donošenje poslovnih odluka pri izboru poslovnog partnera, analizi konkurencije i procjeni rizika. Predstavlja podršku u procesu finansijske analize svakog privrednog subjekta.

Bonitetna ocjena je skup objektivizovanih i standardizovanih podataka koji obuhvataju cjelokupno poslovanje privrednog subjekta. Određuje se na osnovu posebne metodologije koja uključuje finansijsku i ekonomsku analizu poslovanja u prethodnoj godini.

U bonitetnoj kući CompanyWall Business bonitetna ocjena predstavlja kombinaciju statične i dinamičke ocjene.

Staticka ocjena određuje se na osnovu pokazatelja uspješnosti i likvidnosti iz godišnjeg izvještaja.

Dinamička ocjena predstavlja promjenljivu vrijednost koju mijenjaju faktori kao što su:

• period u kojem je subjekt bio u blokadi,
• broj i ishod sudskih postupaka u kojima je subjekt učestvovao,
• poreske i druge obaveze,
• likvidnost,
• odnos prihoda iz javnog i privatnog sektora.

Bonitetna ocjena omogućava brže, jednostavnije i efikasnije odlučivanje pri izboru poslovnog partnera, analizi konkurencije i procjeni rizika, a istovremeno predstavlja podršku u kvalitativnoj analizi specifičnosti svakog pojedinačnog preduzeća.

Bonitetna kuća CompanyWall Business razvrstava potencijalne partnere i konkurentske kompanije u različite bonitetne razrede na osnovu njihove bonitetne ocjene, čime uvodi red i visok nivo sigurnosti na crnogorsko tržište.

CompanyWall svojim klijentima nudi unaprijed pripremljenu klasifikaciju koja jasno razdvaja pouzdane od nepouzdanih partnera. Klasifikacija se zasniva na parametrima i karakteristikama koje su nevidljive prosječnom posmatraču.

Sertifikat bonitetne izvrsnosti predstavlja garanciju pouzdanosti, potvrđujući da privredni subjekti sa ocjenom izvrsnosti posluju stabilno i uživaju povjerenje poslovne zajednice. Sertifikat se dodjeljuje isključivo kompanijama koje su ocenjene najvišim bonitetnim razredima AAA, AA+ i A+.

Proučena bonitetna ocjena omogućava precizniji uvid u poslovanje kompanije, jer prikazuje uspješnost pojedinačnih pokazatelja koji čine konačan rezultat bonitetne ocjene. Ovakva analiza otkriva finansijsko zdravlje i stabilnost preduzeća te omogućava lakše donošenje poslovnih odluka.

Kompanije sa ocjenom u crvenoj zoni predstavljaju povećan rizik, pa je pri saradnji sa njima potrebna dodatna pažnja. Suprotno tome, kompanije sa ocjenom u zelenoj zoni bonitetne skale smatraju se pouzdanim partnerima koji će svoje obaveze uglavnom ispunjavati na vrijeme.

Sa kompanijama kod kojih je većina pokazatelja u crvenom dijelu tabele treba poslovati veoma oprezno, dok kompanije kod katerih je većina pokazatelja u zelenom području ne predstavljaju značajan poslovni rizik; na osnovu toga se može zaključiti da će biti sposobne da uredno izmiruju svoje obaveze prema vama. Bonitetna ocjena se izračunava jednom godišnje na osnovu bonitetne ocjene iz prethodne godine i formule sastavljene od ključnih pokazatelja poslovanja kompanije. Bonitetna ocjena je podijeljena u pet razreda:

Metodologiju na osnovu koje se donosi odluka o bonitetnom razredu utvrđuje bonitetna komisija, sastavljena od stručnjaka iz svih relevantnih ekonomskih oblasti. Svaka analitička kategorija u okviru metodologije razmatra se na osnovu dokumentacije koju pripremaju finansijski stručnjaci, kako bi se konačna bonitetna ocjena donijela glasanjem.

Iako prikupljeni finansijski podaci u velikoj mjeri zavise od nivoa na kojem klijent sarađuje sa bonitetnom kućom, metodologija obuhvata širok postupak koji obezbjeđuje sveobuhvatnu analizu.

U nastavku možete vidjeti detaljniji pregled metodologije na osnovu koje se izračunava bonitetna ocjena.

Metodologija bonitetnog ocjenjivanja

CompanyWall business konkurentnost – najpreciznija bonitetna ocjena

Savremeno tržište nameće potrebu za pouzdanim informacijama o poslovanju privrednih subjekata, što je dovelo do nastanka brojnih bonitetnih agencija. Iako većina koristi uobičajena pravila za svrstavanje klijenata u bonitetne razrede, mnoge od njih su proglašene nepouzdanima, njihovo sertifikovanje je diskutabilno, a bonitetni izvještaji netačni.

Zbog ovih okolnosti, preduzeća su postala oprezna pri izboru „ocjenjivača“ kojem će ukazati povjerenje. Iako se za izračun bonitetne ocjene koristi metodologija zasnovana na najpreciznijim finansijskim i ekonomskim parametrima, bonitetna ocjena u velikoj mjeri predstavlja mišljenje.

Uprkos činjenici da izračun vrše stručnjaci i finansijski analitičari, riječ je o mišljenju, te ocjena ne može biti potpuno objektivna. Zbog subjektivnog pristupa i nedostatka standardizovanih podataka za stroge statističke analize, bonitetna ocjena privrednih subjekata uvijek ostaje donekle otvorena za interpretaciju.

Globalne i lokalne političke okolnosti i finansijske prilike teško se mogu predvidjeti, zbog čega je određivanje bonitetne ocjene djelimično spekulativno.

Kako bi smanjila neizvjesnost i povećala objektivnost i pouzdanost bonitetne ocjene, Bonitetna kuća CompanyWall razvila je sopstvenu metodologiju zasnovanu na jedinstvenoj kombinaciji objektivne numeričke analize i subjektivnih stručnih procjena. Ovaj pristup se pokazao najučinkovitijim i uspostavljen je po uzoru na praksu najvećih svjetskih bonitetnih agencija.

Nezavisna bonitetna kuća CompanyWall ima važnu ulogu u izgradnji stabilne i objektivne arhitekture finansijskih podataka u Crnoj Gori i regionu. Popularnost bonitetnih ocjena zasniva se na jednostavnosti, jer veliki broj podataka predstavlja jedan simbol. Sertifikati i bonitetni izvještaji doprinose razvoju finansijskog tržišta i predstavljaju značajan alat za bolju orijentaciju i preciznije određivanje finansijskog stanja u državi. Investitorima takođe omogućavaju jasan uvid u stabilne i nestabilne ekonomske strukture.

Preduzeća i institucije se oslanjaju na podatke, bonitetne ocjene i sertifikaciju koju im obezbjeđuje CompanyWall business, a značaj naše bonitetne kuće dodatno raste pojavom kreditnih derivata i finansijskih proizvoda koji zavise od solventnosti partnera i vjerovatnoće neplaćanja.

Svjesna ovih činjenica, preduzeća koja posluju sa većim kreditnim rizicima počela su samostalno zahtijevati finansijsku analizu svog poslovanja, kako bi povećala legitimitet i proširila mogućnosti za ulaganja.